第 38 集

足利優勢に戦は続き、尊氏（真田広之）は帝（片岡孝夫）ヘ密使を送った。帝へ降伏を願い出たのである。それを知った義直（高嶋政伸）は激怒するが、実は尊氏は帝へ、降伏を勧めていたのであった。帝はそれを受け入れ、叡山を下った。その後、後醍醐帝から光明帝（海野義貴）に皇位継承が行われた。同時に尊氏は権大納言に任じられ、京に新たな幕府が開かれた。しばらく後、先帝の後醍醐が都から姿を消した…。